课程特色：
十大模块讲解 + 近百个案例分享 + 现场咨询讨论 ——手把手教你如何进行私募股权资
1. 效果好：以实操案例、实战理论讲述私募股权融资的原理与运作，让企业家迅速掌握私募股权融资的精髓与方法，进入企业私募股权融资之门。
2. 案例多：以主讲专家亲身操刀的数十个案例为主，附加其他典型的企业私募股权融资真实案例，近百个案例涉及各种行业、各种企业阶段、各种融资操作，生动精彩，活学活用。
3. 回报高：提供风险投资基金（VC）和股权投资基金（PE）的资源，提供私募股权融资顾问服务，打开私募股权融资渠道。
4. 一对一：针对学员企业实际情况，现场咨询讨论，让学员切身进入私募股权融资实操运作。

课程大纲：
模块一：死亡行军——私募股权融资为什么
A、企业困惑
我的企业缺钱吗？什么时候融资合适？到哪里去融资？银行贷款贷不到、企业上市条件达不到、民间借贷成本高风险大，还有什么融资渠道？私募股权融资与其他融资方式相比有什么优点？听说私募股权融资除了解决资金问题，还能帮助提高经营管理水平，是不是这么回事？私募股权融资如何操作？

B、重点收获
1、为什么说企业的融资决定企业的发展速度？2、企业融资方式有哪些，为什么说私募股权融资是成长性企业、中小企业的最佳融资方式？3、怎样通过私募股权融资进一步撬动银行贷款？4、有些企业明明能够上市了，为什么在上市前还要进行私募股权融资？5、私募股权融资除了解决资金问题，还能带来哪些经理管理方面的增值服务？6、私募股权融资的操作流程。

C、实操案例
1、某运动服装企业借助私募股权融资2年半实现企业价值从4500万到220亿的裂变式发展；2、两家同样业务的新媒体公司：不同融资速度、不同企业命运；3、某餐饮企业融资失败案例；4、某科技企业不同发展阶段的各轮股权融资；5、某制造业企业的私募股权融资操作流程。

D、现场咨询讨论
你的企业现阶段需不需要进行私募股权融资？为什么？

模块二：知彼知己，百战不殆——了解股权投资基金
A、企业困惑
私募股权融资找谁融资？作为企业私募股权融资对象的股权投资基金是什么？风险投资基金、私募股权基金、收购基金跟股权投资基金是什么关系？我是找股权投资基金融资好还是找实业企业融资好？

B、重点收获
1、什么是股权投资基金？2、股权投资基金的四大运作流程：募投管退；3、股权投资基金与产业投资者的比较；4、股权投资基金对企业发展的作用；5、股权投资基金的类型；6、如何区分好的股权投资基金与坏的股权投资基金？6、企业如何找到适合自己的股权投资基金；7、企业与股权投资基金会有哪些矛盾？如何解决这些矛盾？

C、实操案例
1、中国优秀股权投资基金的投资逻辑案例；2、某乳品企业借助股权投资基金实现产业化；3、某指纹识别企业向实业企业融资。

D、现场咨询讨论
1、你的企业适合向股权投资基金融资还是向产业投资者融资？2、你的企业适合向哪类股权投资基金融资？

模块三：坚持“三讲”——股权投资基金的投资标准
A、企业困惑
企业私募股权融资难吗？股权投资基金投资企业的标准是什么？我是传统行业企业能融资吗？我的企业还没有盈利能融资吗？我的管理团队学历普遍很低能融资吗？我怎样向股权投资基金介绍我的企业才能更好地打动他？

B、重点收获
1、股权投资基金的三大投资标准：行业与市场、商业模式、管理团队；2、股权投资基金判断行业与市场的标准；3、什么是商业模式？什么是好的商业模式？4、商业模式好就一定成功吗？5、代表性行业的商业模式分析；6、如何处理创始人关系、创业团队关系、股东关系？7、什么是优秀企业家基因？为什么说企业家的家庭情况很重要？8、好的管理团队的标准。

C、实操案例
1、某股权投资基金的投资标准；2、某运动服装企业的行业与市场、商业模式、管理团队如何打动股权投资基金；3、某餐饮连锁企业的企业家为何受股权投资基金青睐；4、两家服装电子商务企业：同样的商业模式、不同的企业命运；6、某餐饮连锁企业的股东纠纷；7、某教育集团：从家族企业制到朋友合伙制再到股份公司制的转型；8、某软件系统公司为什么融资失败？

D、现场咨询讨论
1、你的企业符合股权投资基金的投资标准吗？2、你向股权投资基金进行私募股权融资，在10分钟内，你如何介绍你的企业？3分钟呢？1分钟呢？30秒呢？

模块四：找到投资者的敲门砖——商业计划书
A、企业困惑
听说私募股权融资一定要有一份商业计划书，是不是这样？商业计划书是什么？商业计划书跟项目可行性研究报告一样吗？商业计划书的内容和格式是怎么样的？商业计划书谁来写？什么是好的商业计划书？

B、重点收获
1、什么是商业计划书？2、商业计划书的内容；3、商业计划书的格式；4、商业计划书应该由谁来写？怎么写？5、好的商业计划书的标准。

C、实操案例
1、某高科技企业的商业计划书解析；2、某制造业企业的商业计划书解析；3、某服务性企业的商业计划书解析；4、差的商业计划书的例子。

D、现场咨询讨论
你的企业的商业计划书准备怎么写？

模块五：待价而沽——企业估值
A、企业困惑
我的企业值多少钱？我该怎么向投资者报价？价格分歧很大怎么办？我跟投资者怎么谈价格？我该向投资者出让多少股份？企业估值与对赌协议是什么关系？对赌协议对企业意味着什么？

B、重点收获
1、企业估值的方法；2、非上市公司估值与上市公司估值的区别在哪里？3、基于资产的估值；4、基于收益的估值；5、倍数法估值；6、影响最终成交价格的因素；7、如何向投资者报价？8、如何与投资者进行价格谈判？9、融资金额、企业价值与占股比例；10、对赌协议。

C、实操案例
1、某企业基于资产估值、基于收益估值和倍数法估值的详细解析；2、典型性的对赌协议案例；3、某高科技企业的估值案例；4、某制造业企业的估值案例；5、某服务性企业的估值案例。

D、现场咨询讨论
1、你的企业值多少钱？为什么？2、你打算如何向投资者报价？3、你怎样跟投资者进行价格谈判？4、你愿意签对赌协议吗？

模块六：第一次亲密接触——初步调研
A、企业困惑
我去哪里找股权投资基金？跟股权投资基金接触怎么谈？谈什么？要注意什么？股权投资基金的初步调研都调研些什么？我能把企业的全部情况告诉如实他吗？会不会泄露我的商业秘密？要签保密协议吗？

B、重点收获
1、怎样找到股权投资基金；2、与股权投资基金会谈前的准备工作；3、第一次会谈都哪些人参加合适？4、第一次会谈怎么谈？5、股权投资基金初步调研的内容；6、企业如何配合股权投资基金的初步调研？要注意什么？7、对股权投资基金要保密吗？

C、实操案例
1、某高科技企业的初步调研案例；2、某制造业企业的初步调研案例；3、某服务性企业的初步调研案例。

D、现场咨询讨论
你的企业的初步调研模拟。

模块七：融资里程碑——投资框架协议
A、企业困惑
什么是投资框架协议？为什么说投资框架协议是融资的里程碑？投资框架协议的主要条款有哪些？如何就投资框架协议的条款进行谈判？投资框架协议与投资协议的关系是什么？

B、重点收获
1、投资框架协议是企业私募股权融资中最重要的协议，规定了投融资双方的所有关键合作内容；2、投资框架协议的主要条款解析；3、融资交易结构；4、投资方式；5、管理层激励；6、投资者一票否决事项；7、投资者利益保障；8、协议谈判中常见问题及解决方法；9、投资框架协议与投资协议的关系。

C、实操案例
1、某高科技企业的投资框架协议解析；2、某制造业企业的投资框架协议解析；3、某服务性企业的投资框架协议解析。

D、现场咨询讨论
1、你的企业在投资框架协议中哪些主要条款是要坚持的，为什么？2、你如何在谈判中说服投资者认可你的坚持？

模块八：掀起你的盖头来——尽职调查
A、企业困惑
什么是尽职调查？尽职调查跟初步调研是什么关系？尽职调查的内容有哪些？尽职调查的程序是怎么样的？企业如何配合投资者进行尽职调查？应该注意什么问题？

B、重点收获
1、什么是尽职调查？2、尽职调查的内容；3、商业尽职调查；4、财务与税务尽职调查；5、法律尽职调查；6、尽职调查的工作程序；7、尽职调查的方法；8、企业如何配合投资者进行尽职调查？应注意什么？9、尽职调查中常见的企业问题及解决方法。

C、实操案例
1、某科研阶段企业的尽职调查案例；2、某成熟型企业尽职调查案例；3、某电子企业的尽职调查案例；4、某制造业企业的尽职调查案例；5、某服务性企业的尽职调查案例。

D、现场咨询讨论
你的企业存在哪些问题？会形成融资的实质障碍吗？

模块九：万里长征第一步——融资成功
A、企业困惑
投资协议有哪些内容？公司章程的条款怎么谈？有了公司章程，为什么还要签股东协议？是不是工商登记完成后就万事大吉了？股权投资基金会不会把我企业股份卖给竞争对手？

B、重点收获
1、投资协议书的内容；2、公司章程的可谈判条款；3、股东协议的内容；4、投资者参与管理与增值服务；5、如何与股权投资基金合作相处？6、企业上市及股权投资基金的退出；7、股权出售与股权投资基金的退出？

C、实操案例
1、某企业的投资协议、公司章程、股东协议解析；2、股权投资基金退出案例。

D、现场咨询讨论
1、如果融资成功了，你的企业未来发展规划是什么？2、你能接受把你的企业卖给竞争对手吗？

模块十：崔莺莺的红娘——融资顾问
A、企业困惑
我的企业要找融资顾问吗？融资顾问能帮我做什么？融资顾问费用一般是多少？怎么支付？

B、重点收获
1、什么样的企业需要找融资顾问？2、私募股权融资中融资顾问的作用；3、融资顾问一般怎样收费？3、融资顾问协议的主要条款。

C、实操案例
1、主讲专家担任融资顾问的实操案例分享。

D、现场咨询讨论
1、你的企业需要找融资顾问吗？2、你希望融资顾问帮你做什么？

课程主讲：
何小锋 教授——中国股权投资基金教父
　　北京大学经济学院金融学系主任、教授、博导
　　北京大学金融与产业发展研究中心主任
　　中国股权投资基金协会副会长
　　北京股权投资基金协会副会长
　　中国企业投资协会常务理事兼金融委员会副主任

　　深厚的学术功底：主要研究投资银行和股权投资基金（PE），对资本市场有着深刻的认识。主编《北京大学投资银行丛书》、《中国股权投资基金系列教材》和《中国股权投资基金丛书》，出版《投资银行学》、《资本市场理论与案例》等著作十余部，发表论文和文章近百篇。国家发改委“中国产业投资基金试点法律与政策研究”课题组组长，负责起草《股权投资基金管理暂行办法》。

　　出色的教育成就：中国私募股权投资教育的开创人，在北京大学开办中国第一个私募股权投资班，先后培养私募股权投资人才数千人，被媒体称为“北大投资圈”的领军人物。

　　资深的实战经验：从事投资基金实践二十余年，现任多家股权投资基金（PE）的董事、战略合伙人、顾问等，策划、筹备和帮助多家国内大型PE，曾经筹划、筹备成功中国第一个投资基金“淄博基金” （1992），三亚地产投资券（1992），曾担任高科技公司的董事长并于2001年成功在香港创业板上市。

　　黄嵩 博士——中国私募股权融资专家
　　中国第一位投资银行学博士
　　北京大学金融学副教授
　　北京大学金融与产业发展研究中心秘书长
　　中国股权投资基金协会会长特别助理

　　成功的实战经验：从事资本运营实践十余年，数十家企业的私募股权融资顾问，交易金额达数十亿，客户涉及制造、服务、高科技、能源、金融、传媒等行业，并担任数家私募股权投资基金顾问。

　　深厚的理论基础：长期专注于金融与股权投资基金研究，出版著作7部，发表学术论文和报刊文章数十篇，担任《中国股权投资基金系列教材》和《中国股权投资基金丛书》执行主编，“中国产业投资基金试点的法律政策研究”课题组成员，参与起草《股权投资基金管理暂行办法》。

　　丰富的授课经历：北京大学、清华大学等国内多家知名学府《企业私募股权融资》、《兼并与收购》、《资本运营》等课程主讲人，深受好评。